- Les dépenses mensuelles moyennes par carte de crédit des petites entreprises américaines ont augmenté dans un environnement de taux d’intérêt les plus élevés depuis des décennies, selon Intuit QuickBooks.
- L’accès aux prêts bancaires a fortement diminué alors que la Réserve fédérale a rapidement relevé son taux cible des fonds fédéraux au-dessus de 5 %, resserrant ainsi les conditions financières.
- Même si la Fed a décidé de maintenir son taux stable entre 5,25 % et 5,5 % lors de sa réunion du FOMC mercredi, cette décision n’apportera pas beaucoup de soulagement aux propriétaires d’entreprises qui sont déjà confrontés à des frais d’intérêt à deux chiffres pour la première fois depuis 2007.
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À bien des égards, les conditions sont bonnes pour les petites entreprises américaines.
L’inflation, depuis le coût des biens jusqu’à la croissance des salaires sur le marché du travail, est en baisse. Et l’économie connaît une croissance fulgurante, les chiffres les plus récents du PIB dépassant les attentes, un fait que la Réserve fédérale a noté mercredi dans sa déclaration lors de la réunion du FOMC lorsqu’elle a décidé de maintenir son taux directeur des fonds fédéraux dans une fourchette cible comprise entre 5,25 % et 5,5. %, là où il se trouve depuis juillet. Les petites entreprises de certains secteurs bénéficient clairement de l’économie et d’un consommateur qui continue de dépenser, comme les loisirs et l’hôtellerie, le rapport JOLTS du Bureau of Labor Statistics publié mercredi montrant des offres d’emploi légèrement plus élevées que prévu en septembre, concentrées dans les petites entreprises.
Mais il existe un problème sur lequel les propriétaires d’entreprise continueront à se débattre, même si les taux n’augmentent pas à partir de maintenant – et surtout si les taux restent élevés pendant une période prolongée. Il s’agit du recours au crédit à taux d’intérêt élevé pour financer les dépenses professionnelles.
Le marché et Wall Street s’attendent à un environnement de taux « plus élevés pendant plus longtemps » – la Fed n’étant pas pressée de faire baisser les taux, craignant toujours l’inflation même si son pic est bien dépassé. Lors de sa conférence de presse après la réunion du FOMC, le président de la Fed, Jerome Powell, a déclaré qu’une décision de ne pas augmenter les taux maintenant ne signifie en aucun cas qu’il serait plus difficile pour la Fed de procéder à de nouvelles hausses si les conditions le justifient, et que la Fed continue de croire l’économie a besoin de connaître une croissance plus lente. Il a également déclaré que le FOMC « ne réfléchit pas du tout à des réductions de taux pour le moment ».
Le contexte actuel des taux d’intérêt a poussé le niveau d’intérêt sur la majorité des prêts aux petites entreprises à deux chiffres pour la première fois depuis 2007, et la volonté des banques de prêter aux petites entreprises est limitée par le resserrement des conditions financières. Il n’est donc pas surprenant que l’utilisation de cartes de crédit pour aider à financer une entreprise soit devenue une option plus courante dans un environnement économique difficile, mais cela peut s’avérer risqué.
Les dépenses mensuelles moyennes par carte de crédit des petites entreprises américaines sont en hausse de 20 % en moyenne par rapport aux niveaux d’avant la pandémie, selon un récent rapport d’Intuit QuickBooks. Même si ces données n’étaient disponibles que jusqu’en mai, la Fed avait alors relevé ses taux de manière agressive et procédé à des hausses ultérieures pas plus tard qu’en juillet. Ufuk Akcigit, professeur d’économie à l’Université de Chicago qui dirige l’élaboration du rapport sur les petites entreprises avec Intuit QuickBooks, a déclaré que ce chiffre est désormais probablement plus élevé.
Les faillites d’entreprises sont en hausse, l’accès au capital est au plus bas
Les données de JD Power montrent que le pourcentage de petites entreprises qui prévoient d’augmenter leurs dépenses en cartes de crédit au cours des 12 prochains mois a augmenté, passant de 25 % en 2022 à 28 % en 2023. Les soldes des cartes de crédit de l’ensemble des Américains ont récemment dépassé 1 000 milliards de dollars. Pour la première fois, les petites entreprises sont parmi les plus vulnérables aux problèmes causés par les taux d’intérêt élevés, les menaces croissantes qui pèsent sur les flux de trésorerie en raison de paiements d’intérêts plus élevés et le manque d’autres options de mobilisation de capitaux. Jusqu’à présent, environ 1 660 petites entreprises ont déposé le bilan en 2023, ce qui est un chiffre plus élevé que pour l’ensemble de 2022, selon l’American Bankruptcy Institute.
L’accès au capital pour les petites entreprises est à un niveau bas dans un cycle économique. Une récente enquête de Goldman Sachs a révélé que 78 % des propriétaires de petites entreprises s’inquiètent de leur capacité à accéder au capital, tandis que 53 % déclarent qu’ils ne peuvent pas se permettre de contracter un emprunt dans le contexte actuel des taux d’intérêt. Ce qui est peut-être le plus alarmant, c’est que 21 % d’entre eux ont déclaré qu’ils fermeraient leur entreprise si le marché du crédit ne devenait pas moins restrictif.
Obtenir une carte de crédit professionnelle est beaucoup plus facile que d’obtenir un prêt auprès d’une banque, a déclaré Akcigit.
“Les prêteurs sont généralement plus prudents quant à savoir à qui prêter et ils perçoivent les petites entreprises comme un groupe plus risqué”, a déclaré Akcigit, ajoutant que si les petites entreprises n’ont pas de meilleure option, elles vont s’appuyer sur le crédit. cartes.
Grâce aux taux annuels en pourcentage (TAEG) élevés sur les cartes de crédit, voici ce que les propriétaires d’entreprise doivent savoir pour savoir s’ils peuvent compter sur une carte pour maintenir leur entreprise.
Vous devez être en mesure de respecter vos obligations de paiement mensuel
La carte de crédit pour petites entreprises est un outil important à des fins de crédit et de gestion des flux de trésorerie, à condition que l’entreprise puisse continuer à respecter ses obligations de paiement mensuel tout en maintenant les stocks et la prestation de services, selon John Cabell, directeur général de l’intelligence des paiements chez JD Power. , qui dirige la recherche sur les cartes de crédit pour petites entreprises au sein de l’entreprise.
« Là où cela devient plus problématique, c’est s’il y a une dette accumulée qui ne peut être remboursée ou résolue dans un délai raisonnable », a déclaré Cabell.
Alors que l’utilisation des cartes de crédit est généralement un moyen coûteux de s’endetter en raison des taux élevés fixés par les émetteurs, les hausses de taux de la Fed ont porté le taux d’intérêt moyen des cartes de crédit aux États-Unis à 24,45 %, selon LendingTree. Même dans un monde où les taux de prêt aux entreprises sont beaucoup plus élevés, effectuer des prélèvements sur une carte sera probablement un moyen beaucoup plus coûteux d’obtenir un crédit si vous ne pouvez pas le rembourser tous les mois.
Si les affaires ralentissent et que les dépenses ne sont pas réduites, couvrir ces dépenses avec une carte de crédit peut être risqué, a déclaré Derrick Longo, professionnel de la planification patrimoniale chez Exencial Wealth Advisors.
“Si vous continuez à descendre dans ce terrier de lapin et si votre revenu net n’augmente pas, et que vous continuez à dire ‘l’industrie va se redresser, tout ira bien demain’ et que vous n’allez pas bien demain, alors vous avez un problème dont parfois on ne peut pas se sortir”, a déclaré Longo. “Cela pourrait gravement nuire à une entreprise.”
Le risque augmente également si vous êtes personnellement responsable des dettes de votre petite entreprise, par exemple si votre entreprise est constituée en entreprise individuelle ou en commandité.
Comment bien planifier avec une carte de crédit professionnelle
Mais une utilisation appropriée d’une carte de crédit professionnelle peut être avantageuse pour un propriétaire de petite entreprise.
“Le crédit utilisé correctement peut être un outil phénoménal pour les entreprises”, a déclaré Longo. Il recommande de ne l’utiliser que pour combler l’écart de flux de trésorerie entre le moment où l’argent entre dans l’entreprise et celui où il en sort.
Par exemple, si un problème de facturation avec une entreprise partenaire entraîne un décalage de trois mois dans les fonds attendus, l’utilisation d’une carte de crédit peut s’avérer judicieux. Assurez-vous simplement de savoir combien d’argent vous disposez, a déclaré Longo, car les environnements économiques sont cycliques et les revenus peuvent chuter.
Les propriétaires d’entreprise bénéficient également d’avantages liés à la carte
Les cartes de crédit peuvent également offrir des avantages qui peuvent profiter à votre entreprise dans son ensemble.
Si vous avez la possibilité de rembourser votre solde chaque mois, l’utilisation d’une carte de crédit peut présenter des avantages sous la forme de remises en argent, de points et de récompenses, a déclaré Ryan Halliday, associé directeur chez Crewe Advisors. Le Capital One Spark Cash Plus, par exemple, offre actuellement 2 % de remise en argent sur chaque achat éligible, tandis que les points de la carte de crédit Ink Business Preferred de Chase valent 25 % de plus lorsque vous les échangez contre un voyage via Chase Ultimate Rewards.
“La clé est d’avoir un plan d’affaires en place et d’avoir la réelle détermination de s’en tenir à ce plan”, a déclaré Halliday. Si vous ne parvenez pas à maîtriser vos paiements, ces avantages ne valent pas le risque, a-t-il déclaré.
